신해철이 이끄는 록밴드 넥스트의 대표작인 3집 The Return Of N.Ex.T Part 2의 성공을 기념하며 발표한 라이브 앨범. 2집 이후 발표한 더블 라이브 앨범 The Being Live Concert Chapter 1에 이은 이들의 두번째 라이브 앨범(김세황, 김영석이 가입한 라인업은 3기로 본 앨범과 동일하다)이다. 타이틀에서 짐작할 수 있듯이 1집에 수록된 Tum Off The T.V를 제외하고 모두 3집의 수록곡들로 구성되어 있는 특징이 있다. 또한 주목할만한 것은 신해철의 카리스마에 대항할 수 있는 기타리스트 김세황의 등장이다. 2집에는 참여하지 않았지만 2집과 3집 발표전에 가입한 '다운타운' 출신의 김세황은 기존의 국내 기타리스틀과는 다른 수준의 연주를 들려주고 있으며, 라이브에서도 그의 실력은 유감없이 드러난다. 대한민국에서 록밴드가 이 정도로 자주 라이브 앨범을 발표할 수 있다는 사실은 당시 이들의 인기와 함께, 지금과 비교할 수 없는 음반 시장의 다양성, 규모를 짐작할 수 있게 한다.

- 신해철 : 보컬
- 김세황 : 기타
- 김영석 : 베이스 기타
- 이수용 : 드럼